P2P行业正式进入深水区

进入到2019年,P2P行业的主角已经从平台层面转移到了政策层面。

在备案之前,政策的导向将主导着这个行业及个体平台发展的命运。

同样也主导着出借人本息的命运。

有媒体报道,北京地区的自律检查将在下周结束,然后进入最后一步的行政核查,预计在3月底完成行政核查。

在这之前,有市场传言说北京要将5000万以下的平台清退。

也就意味着北京90%的平台,将离开这个行业。

对此,北京监管表示目前并没有设置硬性数字,会按照全国108项问题清单进行检查。

根据北京某平台负责人说,北京监管会进行两轮。

第一轮为北京市互金协会牵头,随后将情况汇报给北京市金融局,市金融局进行第二轮检查。

也就是这第二轮检查马上要结束了。

因为现在自律检查工作各地进展不同,所以会导致最终的行政核查时间节点也不同。

现在来看,基本会在6月30日之前完成全国的行政核查。

上一篇笔记我说过,目前已经提交了自查报告的平台,全国大概有600家左右。

也就是说,理论上这600家平台会进入最后一步的行政核查。

但在这里面有一些平台是自带真实业务的,但同时又存在着自融情况。

这个才是下一步行业的深水区。

其中还有平台待收规模在百亿以上的。

你可以管这种平台叫交叉金融业务也好,叫不合规也好,反正它就存在着。

而这些平台的想法也很简单:

之前我有自融业务,目前还没消化完;但是我的待收很大,监管也不能把我怎么样;一旦怎么样我,那么发生系统性风险的话,这锅我不背。

平台不背,那么只能是监管来背。

监管也不傻,他们也不会背,那怎么办?

只能是拖着,让平台加紧把不合规业务消化掉。

其实在行政核查这个阶段,监管基本不会去看平台是不是坚持小额分散、资产是不是合规。

而是主要看平台的资金流向是否清晰、合同会不会存在抽屉行为、是否有资金池、是否在按照108项去执行。

不过虽然我们知道了监管这轮行政核查的重点工作,但还有一种类型的平台是目前没法定性的。

这类平台的类型普遍特点是:

它本质上并没有暴雷迹象,但是它的资产正在发生着变化,包括但不限于有债转慢之类的问题。

这类平台大家普遍关心的是:平台会不会备案成功。

那么我来试着分析一下:

整体来看,P2P目前的整体风险是不是最低我不知道。

但我知道,风险是正在接近最低点。

从可视的这类平台情况看,就算出借人怎么报警,怎么闹,经侦都不会现在介入。

原因很简单。

一个是目前这个阶段是备案检查期,遇到任何问题,都需要监管层来出具报告;另外一个是平台只要在正常运营、没失联、没跑路,就不会介入。

那如果这类平台没有最终备案,会沦落到什么地步呢?

大概率就是清盘。

而清盘也分情况,比如:

资产坏账率高,那么后续的催收可能会把本金都收回来;另外一个就是坏账率高,借款人也无法还了,平台也没资金兜底了,最终只能是出借人来承担这部分损失了。

因为现在深圳已经率先表态,并且已经通知部分平台进行清退,给出了申请退出通知书。

只要在3-5天内出具清盘方案,那么就给你时间去退出。

如果在这几天没出具方案,那只能经侦介入了。

其他地区的政策大概率也会进行模仿。

一旦蔓延开来,那么这类平台就是被清盘的下场。

既然行业已经到了这个阶段,我建议出借人在选择平台的同时,优先以地区为主。

比如北京、广州、上海等地区。

因为这些地区的政策是最权威且会相互联动的。

如果将这些地区的政策进行交叉验证,那么你会得出一个结论:

这些地区的条件门槛基本是差不多的,那么我们就按照他们的标准选择平台就好了。

其次,去选择待收规模较大的平台。

我不是说他们待收多就一定好,而是至少从政策层面来说,是会优先保护这些待收多的平台。

也就是选择这样的平台,本金不太会受到损失。

最后重点提醒一下大家:

无论你所投的平台目前怎么宣称自己合规,都不要被带偏节奏。

一切以政策监管的走向为主。
原文始发于微信公众号(复利笔记):P2P行业正式进入深水区


发表评论

(必填)

(必填)

(以便回访)